Понимаем суть: что такое кредитный лизинг
Кредитный лизинг — это форма финансирования, при которой лизинговая компания (лизингодатель) приобретает имущество (например, транспорт, оборудование или недвижимость) и передаёт его во временное владение и пользование клиенту (лизингополучателю) за определённую плату. В отличие от банковского кредита, при кредитном лизинге сам объект остаётся в собственности лизингодателя до окончания срока договора и, чаще всего, может быть выкуплен клиентом в конце срока.
Главная особенность кредитного лизинга — он совмещает черты как кредита, так и аренды. Клиент получает доступ к дорогостоящему имуществу без необходимости единовременного вложения всей суммы, но при этом он несёт все риски и расходы, связанные с владением активом, включая техническое обслуживание, страховку и налоги.
Технические детали: как работает кредитный лизинг
- Срок действия: от 1 до 5 лет, в зависимости от вида имущества и условий договора.
- Первоначальный взнос: как правило, от 10% до 30% от стоимости объекта.
- Собственность: объект лизинга остаётся на балансе лизинговой компании до полного исполнения обязательств.
- Амортизация: лизингополучатель может учитывать амортизационные отчисления в налоговом учёте, если договор предусматривает переход права собственности.
- Выкупная стоимость: в конце срока договора клиент может выкупить имущество по остаточной стоимости, которая заранее фиксируется или рассчитывается по формуле.
Чем отличается кредитный лизинг от финансовой аренды
На первый взгляд, кредитный лизинг и финансовая аренда могут показаться идентичными — обе формы предполагают передачу имущества в пользование за плату. Однако юридически и экономически это два разных инструмента финансирования.
Финансовая аренда (или просто "лизинг") — это более широкое понятие, куда входит и кредитный лизинг. Главное отличие кроется в цели и структуре договора. Финансовая аренда чаще используется для временного использования имущества без обязательного выкупа, тогда как кредитный лизинг с самого начала ориентирован на последующее приобретение объекта в собственность.
Ключевые различия
- Цель договора: при кредитном лизинге — приобретение имущества, при финансовой аренде — пользование без обязательного выкупа.
- Объём обязательств: кредитный лизинг предполагает практически полное возмещение стоимости имущества и начисленных процентов, в то время как при аренде платёж может покрывать только часть стоимости.
- Бухгалтерский учёт: при кредитном лизинге объект может быть отражён на балансе арендатора, в то время как при аренде имущество учитывается у арендодателя.
- Налогообложение: налоговые вычеты и амортизация более выгодны при кредитном лизинге, поскольку лизингополучатель может учитывать расходы по договору как операционные издержки.
Практика: кейсы из реального бизнеса
Кейс 1. Автопарк курьерской компании
Московская служба доставки в 2022 году расширяла автопарк, чтобы обслуживать новые районы. Приобретение 20 фургонов обошлось бы в 60 млн рублей — сумма, неподъёмная для малого бизнеса. Компания обратилась в одну из лизинговых организаций, оформила договор кредитного лизинга с первоначальным взносом 20% (12 млн рублей) и сроком 3 года. Итоговая переплата составила около 15%, но компания получила возможность начать использовать технику уже через неделю после подписания договора, сохранив ликвидность.
Кейс 2. Производственная линия в Екатеринбурге
Завод по производству упаковочной продукции заключил контракт на поставку оборудования из Германии. Стоимость линии — 88 млн рублей. Оформление банковского кредита заняло бы до 2 месяцев и потребовало залога. Вместо этого руководство выбрало кредитный лизинг. Сделка была оформлена за 3 недели, взнос составил 25%, а выкупная стоимость в конце срока — 1 рубль. За 5 лет завод полностью выплатил договор и стал владельцем оборудования, при этом все лизинговые платежи учли в расходах для снижения налога на прибыль.
Кейс 3. Финансовая аренда в IT-сфере
Компании по разработке ПО понадобилось серверное оборудование на 18 месяцев для проекта по обработке больших данных. Покупка за свой счёт была нецелесообразной — по окончании проекта техника теряла актуальность. В этом случае выбрали финансовую аренду с правом возвращения оборудования, без выкупа. За счёт отсутствия выкупной цены и более низкой нагрузки на баланс удалось снизить ежемесячные платежи и не обременять активами бухгалтерию.
Когда выгоден кредитный лизинг
Кредитный лизинг может стать идеальным решением, если бизнесу нужно:
- Приобрести дорогостоящее оборудование без отвлечения оборотных средств;
- Получить налоговые преимущества за счёт амортизации и НДС;
- Упростить процесс финансирования и избежать банковской бюрократии;
- Стать полноценным владельцем имущества после окончания срока.
Однако важно учитывать, что кредитный лизинг — это долгосрочное обязательство. Он менее гибкий, чем аренда, и предполагает более высокие издержки при досрочном расторжении.
Вывод: что выбрать — кредитный лизинг или аренду
Выбор между кредитным лизингом и финансовой арендой зависит от задач бизнеса. Если цель — временно использовать имущество без дальнейших обязательств, аренда подойдёт лучше. Но если вы планируете в перспективе владеть активом и готовы к долгосрочным расходам — кредитный лизинг даст больше финансовой свободы и налоговых выгод.
Перед заключением договора важно просчитать все параметры: срок, ставку, дополнительные комиссии и выкупную цену. А главное — учитывать специфику своего бизнеса. Именно грамотный финансовый подход позволяет использовать лизинг не просто как способ аренды, а как стратегический инструмент роста.
